泰国证券交易所SET指数的零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年11月11日 星期三的波动率预测
1天
17.68%
increased by 0.98%
1周
17.57%
increased by 0.87%
1个月
17.23%
increased by 0.53%
更新于2026年11月11日星期三 UTC 18:41
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1990年1月2日 至 2026年11月6日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 19个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 1.2958 | 6.23*** |
| αARCH | 0.1019 | 9.67*** |
| βGARCH | 0.8624 | 61.42*** |
样条系数
K=9
| γ1 | 0.0312 | 1.08 |
| γ2 | 0.0014 | 0.03 |
| γ3 | -0.1248 | -3.60*** |
| γ4 | 0.1933 | 4.89*** |
| γ5 | -0.1880 | -2.75*** |
| γ6 | 0.1127 | 1.32 |
| γ7 | -0.0010 | -0.02 |
| γ8 | -0.0243 | -0.51 |
| γ9 | -0.0094 | -0.28 |
0.964
持续性19天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.2958 | 6.23*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1019 | 9.67*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.8624 | 61.42*** |
样条系数
K=9
| γ1 | 0.0312 | 1.08 |
| γ2 | 0.0014 | 0.03 |
| γ3 | -0.1248 | -3.60*** |
| γ4 | 0.1933 | 4.89*** |
| γ5 | -0.1880 | -2.75*** |
| γ6 | 0.1127 | 1.32 |
| γ7 | -0.0010 | -0.02 |
| γ8 | -0.0243 | -0.51 |
| γ9 | -0.0094 | -0.28 |
持续性:
0.964
半衰期:
19天
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