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日经225指数零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月14日 星期一的波动率预测
1天
22.72%
increased by 1.30%
1周
22.73%
increased by 1.31%
1个月
22.76%
increased by 1.34%
更新于2026年9月11日星期五 UTC 08:56
参数估计
1990年1月2日 至 2026年9月11日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 25个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 1.1350 | 10.61*** |
| αARCH | 0.1115 | 9.72*** |
| βGARCH | 0.8614 | 70.99*** |
样条系数
K=1
| γ1 | 0.0002 | 1.41 |
0.973
持续性25天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.1350 | 10.61*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1115 | 9.72*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.8614 | 70.99*** |
样条系数
K=1
| γ1 | 0.0002 | 1.41 |
持续性:
0.973
半衰期:
25天
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