V-Lab
台湾证交所加权指数零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年8月20日 星期四的波动率预测
1天
30.04%
decreased by 0.89%
1周
29.73%
decreased by 1.20%
1个月
28.60%
decreased by 2.33%
更新于2026年8月19日星期三 UTC 07:04
新息冲击曲线
How returns affect tomorrow's volatilityVolatility Forecast
How volatility evolves over time参数估计
1990年1月1日 至 2026年8月14日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 43个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.6378 | 9.49*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0838 | 9.11*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9003 | 93.77*** |
样条系数
K=1
| γ1 | 0.0010 | 6.11*** |
持续性:
0.984
半衰期:
43天
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