V-Lab
VT Co Ltd零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年10月1日 星期四的波动率预测
1天
51.18%
decreased by 1.33%
1周
51.19%
decreased by 1.32%
1个月
51.24%
decreased by 1.27%
更新于2026年10月1日星期四 UTC 21:35
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
2001年1月19日 至 2026年9月23日模型洞察
在持续性为 0.993 时，波动率冲击的半衰期为 94个交易日（约0.4年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.993，冲击半衰期约94天
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 1.0879 | 4.51*** |
| αARCH | 0.0640 | 4.48*** |
| βGARCH | 0.9286 | 55.24*** |
样条系数
K=2
| γ1 | -0.0075 | -1.74* |
| γ2 | 0.0109 | 2.06** |
0.993
持续性94天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.0879 | 4.51*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0640 | 4.48*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9286 | 55.24*** |
样条系数
K=2
| γ1 | -0.0075 | -1.74* |
| γ2 | 0.0109 | 2.06** |
持续性:
0.993
半衰期:
94天
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