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Guan Chong Bhd零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年10月1日 星期四的波动率预测
1天
55.78%
decreased by 0.75%
1周
54.22%
decreased by 2.31%
1个月
52.30%
decreased by 4.23%
更新于2026年10月1日星期四 UTC 21:50
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
2005年4月15日 至 2026年9月25日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 3个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.1862 | 6.84*** |
| αARCH | 0.1092 | 4.26*** |
| βGARCH | 0.6650 | 8.35*** |
样条系数
K=10
| γ1 | -0.7667 | -6.45*** |
| γ2 | 0.9633 | 4.80*** |
| γ3 | -0.5479 | -2.58*** |
| γ4 | 0.7009 | 2.26** |
| γ5 | -0.5256 | -1.69* |
| γ6 | 0.2914 | 1.36 |
| γ7 | -0.2587 | -1.34 |
| γ8 | 0.2152 | 1.51 |
| γ9 | 0.0341 | 0.39 |
| γ10 | -0.2004 | -3.06*** |
0.774
持续性3天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.1862 | 6.84*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1092 | 4.26*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.6650 | 8.35*** |
样条系数
K=10
| γ1 | -0.7667 | -6.45*** |
| γ2 | 0.9633 | 4.80*** |
| γ3 | -0.5479 | -2.58*** |
| γ4 | 0.7009 | 2.26** |
| γ5 | -0.5256 | -1.69* |
| γ6 | 0.2914 | 1.36 |
| γ7 | -0.2587 | -1.34 |
| γ8 | 0.2152 | 1.51 |
| γ9 | 0.0341 | 0.39 |
| γ10 | -0.2004 | -3.06*** |
持续性:
0.774
半衰期:
3天
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