Han Kook Capital Co Ltd零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年10月22日 星期四的波动率预测
1天
21.89%
decreased by 2.01%
1周
23.09%
decreased by 0.81%
1个月
25.76%
increased by 1.86%
更新于2026年10月22日星期四 UTC 19:44
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
2001年1月26日 至 2026年10月16日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 8个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 4.3681 | 6.58*** |
| αARCH | 0.2558 | 6.18*** |
| βGARCH | 0.6633 | 17.75*** |
样条系数
K=5
| γ1 | 0.1810 | 8.10*** |
| γ2 | -0.2800 | -7.89*** |
| γ3 | 0.1667 | 6.19*** |
| γ4 | -0.0948 | -3.67*** |
| γ5 | 0.0350 | 1.62 |
0.919
持续性8天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 4.3681 | 6.58*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.2558 | 6.18*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.6633 | 17.75*** |
样条系数
K=5
| γ1 | 0.1810 | 8.10*** |
| γ2 | -0.2800 | -7.89*** |
| γ3 | 0.1667 | 6.19*** |
| γ4 | -0.0948 | -3.67*** |
| γ5 | 0.0350 | 1.62 |
持续性:
0.919
半衰期:
8天
国际股票的其他零斜率曲线-GARCH模型分析