V-Lab
CBOE S&P 500 One-Year Volatility Index零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年10月2日 星期五的波动率预测
1天
23.62%
increased by 0.05%
1周
27.61%
increased by 4.04%
1个月
33.90%
increased by 10.33%
更新于2026年10月2日星期五 UTC 11:31
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
2007年1月3日 至 2026年9月25日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 5个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 1.2332 | 8.99*** |
| αARCH | 0.2440 | 7.49*** |
| βGARCH | 0.6295 | 16.69*** |
样条系数
K=1
| γ1 | 0.0011 | 1.91* |
0.873
持续性5天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.2332 | 8.99*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.2440 | 7.49*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.6295 | 16.69*** |
样条系数
K=1
| γ1 | 0.0011 | 1.91* |
持续性:
0.873
半衰期:
5天
CBOE S&P 500 One-Year Volatility Index其他分析
波动率指数的其他零斜率曲线-GARCH模型分析