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芝加哥期货交易所燕麦零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月14日 星期一的波动率预测
1天
33.42%
decreased by 1.25%
1周
34.46%
decreased by 0.21%
1个月
34.83%
increased by 0.16%
更新于2026年9月12日星期六 UTC 04:07
参数估计
1999年9月14日 至 2026年9月11日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 1个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.1858 | 6.20*** |
| αARCH | 0.0848 | 3.00*** |
| βGARCH | 0.2923 | 0.94 |
样条系数
K=10
| γ1 | -0.8484 | -7.27*** |
| γ2 | 1.0414 | 6.43*** |
| γ3 | -0.1909 | -2.36** |
| γ4 | -0.0597 | -0.87 |
| γ5 | 0.1397 | 2.39** |
| γ6 | -0.1657 | -2.51** |
| γ7 | 0.1219 | 1.36 |
| γ8 | 0.0031 | 0.03 |
| γ9 | -0.1108 | -0.96 |
| γ10 | 0.0973 | 1.17 |
0.377
持续性1天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.1858 | 6.20*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0848 | 3.00*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.2923 | 0.94 |
样条系数
K=10
| γ1 | -0.8484 | -7.27*** |
| γ2 | 1.0414 | 6.43*** |
| γ3 | -0.1909 | -2.36** |
| γ4 | -0.0597 | -0.87 |
| γ5 | 0.1397 | 2.39** |
| γ6 | -0.1657 | -2.51** |
| γ7 | 0.1219 | 1.36 |
| γ8 | 0.0031 | 0.03 |
| γ9 | -0.1108 | -0.96 |
| γ10 | 0.0973 | 1.17 |
持续性:
0.377
半衰期:
1天
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