波罗的海干散货指数零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年11月6日 星期五的波动率预测
1天
46.81%
decreased by 19.81%
1周
61.69%
decreased by 4.93%
1个月
89.41%
increased by 22.79%
更新于2026年11月6日星期五 UTC 19:24
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1990年1月1日 至 2026年11月5日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 10个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.7820 | 5.11*** |
| αARCH | 0.7955 | 27.48*** |
| βGARCH | 0.1351 | 5.44*** |
样条系数
K=7
| γ1 | 0.0409 | 2.23** |
| γ2 | -0.0523 | -1.79* |
| γ3 | 0.0617 | 2.74*** |
| γ4 | -0.0970 | -4.96*** |
| γ5 | 0.0624 | 3.80*** |
| γ6 | -0.0216 | -1.49 |
| γ7 | -0.0013 | -0.13 |
0.931
持续性10天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.7820 | 5.11*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.7955 | 27.48*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.1351 | 5.44*** |
样条系数
K=7
| γ1 | 0.0409 | 2.23** |
| γ2 | -0.0523 | -1.79* |
| γ3 | 0.0617 | 2.74*** |
| γ4 | -0.0970 | -4.96*** |
| γ5 | 0.0624 | 3.80*** |
| γ6 | -0.0216 | -1.49 |
| γ7 | -0.0013 | -0.13 |
持续性:
0.931
半衰期:
10天
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