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昆侖萬維MF2-GARCH（波动性分析模型）
2026年9月11日 星期五的波动率预测
1天
68.60%
decreased by 0.75%
1周
68.29%
decreased by 1.06%
1个月
67.12%
decreased by 2.23%
更新于2026年9月11日星期五 UTC 18:37
参数估计
2015年1月21日 至 2026年9月4日模型洞察
在持续性为 0.990 时，波动率冲击的半衰期为 69个交易日（约0.3年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
反向杠杆: 波动率几乎完全对正收益作出反应
σ
MF2-GARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.990，冲击半衰期约69天反向杠杆: 波动率几乎完全对正收益作出反应
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| m窗口 | 126 | |
| αARCH | 0.0334 | 3.50*** |
| βGARCH | 0.9733 | 91.17*** |
| γ杠杆 | -0.0334 | -2.43** |
| λ₁τ截距 | 0.2004 | 0.24 |
| λ₂预测调整 | 0.0000 | 0.00 |
| λ₃τ持续性 | 0.9803 | 14.57*** |
0.990
持续性69天
半衰期σ
MF2-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
m 窗口 滚动窗口长度 | 126 | |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0334 | 3.50*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9733 | 91.17*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | -0.0334 | -2.43** |
λ₁ τ截距 基线长期系数 | 0.2004 | 0.24 |
λ₂ 预测调整 预测表现敏感度 | 0.0000 | 0.00 |
λ₃ τ持续性 长期因子持续性 | 0.9803 | 14.57*** |
持续性:
0.990
半衰期:
69天
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