V-Lab
皇家孚宝集团零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月11日 星期五的波动率预测
1天
18.12%
decreased by 0.23%
1周
18.76%
increased by 0.41%
1个月
19.77%
increased by 1.42%
更新于2026年9月11日星期五 UTC 20:52
参数估计
1999年11月4日 至 2026年9月4日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 4个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 1.1548 | 4.87*** |
| αARCH | 0.1314 | 6.87*** |
| βGARCH | 0.7142 | 15.27*** |
样条系数
K=10
| γ1 | -0.0863 | -0.96 |
| γ2 | 0.1259 | 0.98 |
| γ3 | 0.0406 | 0.48 |
| γ4 | -0.2314 | -2.63*** |
| γ5 | 0.2868 | 2.66*** |
| γ6 | -0.2034 | -1.76* |
| γ7 | 0.0292 | 0.27 |
| γ8 | 0.1470 | 1.62 |
| γ9 | -0.2074 | -2.63*** |
| γ10 | 0.1411 | 2.40** |
0.846
持续性4天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.1548 | 4.87*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1314 | 6.87*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.7142 | 15.27*** |
样条系数
K=10
| γ1 | -0.0863 | -0.96 |
| γ2 | 0.1259 | 0.98 |
| γ3 | 0.0406 | 0.48 |
| γ4 | -0.2314 | -2.63*** |
| γ5 | 0.2868 | 2.66*** |
| γ6 | -0.2034 | -1.76* |
| γ7 | 0.0292 | 0.27 |
| γ8 | 0.1470 | 1.62 |
| γ9 | -0.2074 | -2.63*** |
| γ10 | 0.1411 | 2.40** |
持续性:
0.846
半衰期:
4天
国际股票的其他零斜率曲线-GARCH模型分析