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深圳证券交易所综合指数GAS-GARCH学生T分布模型（波动性分析模型）
2026年9月18日 星期五的波动率预测
1天
19.88%
decreased by 1.47%
1周
20.42%
decreased by 0.93%
1个月
22.24%
increased by 0.89%
更新于2026年9月18日星期五 UTC 22:02
参数估计
1991年4月3日 至 2026年9月10日模型洞察
波动率冲击以 40个交易日 的半衰期衰减，意味着冲击在约40天后损失一半的影响。 收益服从学生t分布，自由度为 v = 4.79，比正态分布捕捉到更厚的尾部。
𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
冲击衰减: 冲击的半衰期为40天v = 4.79 · 厚尾
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 4.1144 | 1.52 |
| αARCH | 0.0998 | 9.56*** |
| βGARCH | 0.9828 | 86.40*** |
| ν自由度 | 4.7880 | 3.32*** |
0.983
持续性40天
半衰期𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 4.1144 | 1.52 |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0998 | 9.56*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9828 | 86.40*** |
ν 自由度 学生t尾部厚度 | 4.7880 | 3.32*** |
持续性:
0.983
半衰期:
40天
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