V-Lab
道琼斯南非指数GAS-GARCH学生T分布模型（波动性分析模型）
2026年9月25日 星期五的波动率预测
1天
15.53%
decreased by 0.93%
1周
15.63%
decreased by 0.83%
1个月
15.97%
decreased by 0.49%
更新于2026年9月25日星期五 UTC 20:57
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1992年1月1日 至 2026年9月24日模型洞察
波动率冲击以 34个交易日 的半衰期衰减，意味着冲击在约34天后损失一半的影响。 收益服从学生t分布，自由度为 v = 7.03，比正态分布捕捉到更厚的尾部。
𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
冲击衰减: 冲击的半衰期为34天v = 7.03 · 厚尾
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 1.2691 | 3.02*** |
| αARCH | 0.0789 | 8.62*** |
| βGARCH | 0.9800 | 147.06*** |
| ν自由度 | 7.0331 | 1.78* |
0.980
持续性34天
半衰期𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.2691 | 3.02*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0789 | 8.62*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9800 | 147.06*** |
ν 自由度 学生t尾部厚度 | 7.0331 | 1.78* |
持续性:
0.980
半衰期:
34天
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