V-Lab
S&P 500 Growth IndexGAS-GARCH学生T分布模型（波动性分析模型）
2026年8月19日 星期三的波动率预测
1天
17.98%
increased by 0.77%
1周
18.01%
increased by 0.80%
1个月
18.13%
increased by 0.92%
更新于2026年8月18日星期二 UTC 23:06
新息冲击曲线
How returns affect tomorrow's volatilityVolatility Forecast
How volatility evolves over time参数估计
1992年10月29日 至 2026年8月14日模型洞察
在持续性为 0.991 时，波动率冲击的半衰期为 76个交易日（约0.3年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。 收益服从学生t分布，自由度为 v = 7.51，比正态分布捕捉到更厚的尾部。
𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.5349 | 5.88*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0880 | 38.38*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9910 | 602.42*** |
ν 自由度 学生t尾部厚度 | 7.5136 | 7.24*** |
持续性:
0.991
半衰期:
76天
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