V-Lab
葡萄牙PSI-20指数零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月16日 星期三的波动率预测
1天
13.97%
decreased by 0.21%
1周
14.37%
increased by 0.19%
1个月
15.48%
increased by 1.30%
更新于2026年9月15日星期二 UTC 18:43
参数估计
1992年12月30日 至 2026年9月11日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 15个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.8009 | 5.42*** |
| αARCH | 0.1486 | 10.20*** |
| βGARCH | 0.8053 | 50.34*** |
样条系数
K=7
| γ1 | 0.0890 | 3.44*** |
| γ2 | -0.1883 | -5.21*** |
| γ3 | 0.1841 | 7.98*** |
| γ4 | -0.1222 | -5.41*** |
| γ5 | 0.0226 | 0.93 |
| γ6 | 0.0366 | 1.55 |
| γ7 | -0.0276 | -1.66* |
0.954
持续性15天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.8009 | 5.42*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1486 | 10.20*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.8053 | 50.34*** |
样条系数
K=7
| γ1 | 0.0890 | 3.44*** |
| γ2 | -0.1883 | -5.21*** |
| γ3 | 0.1841 | 7.98*** |
| γ4 | -0.1222 | -5.41*** |
| γ5 | 0.0226 | 0.93 |
| γ6 | 0.0366 | 1.55 |
| γ7 | -0.0276 | -1.66* |
持续性:
0.954
半衰期:
15天
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