V-Lab
Concord Biotech Ltd非对称指数ARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月11日 星期五的波动率预测
1天
38.05%
decreased by 0.77%
1周
39.04%
increased by 0.22%
1个月
42.47%
increased by 3.65%
更新于2026年9月11日星期五 UTC 19:36
参数估计
2023年8月18日 至 2026年9月4日模型洞察
波动率冲击以 25个交易日 的半衰期衰减，意味着冲击在约25天后损失一半的影响。 波动率幂次 δ = 0.71 小于2，因此大冲击对波动率的影响低于二次方，是一种比标准GARCH更抗异常值的反应。
σ
APARCH 模型
点击查看方程
冲击衰减: 冲击的半衰期为25天δ = 0.71 · 次二次幂
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0685 | 1.16 |
| αARCH | 0.0762 | 2.21** |
| βGARCH | 0.9116 | 22.88*** |
| γ杠杆 | 0.1325 | 0.32 |
| δ幂 | 0.7080 | 2.01** |
0.972
持续性25天
半衰期σ
APARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0685 | 1.16 |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0762 | 2.21** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9116 | 22.88*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | 0.1325 | 0.32 |
δ 幂 变换幂次 | 0.7080 | 2.01** |
持续性:
0.972
半衰期:
25天
国际股票的其他非对称指数ARCH模型分析