V-Lab
韩国SK海力士公司非对称指数ARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月11日 星期五的波动率预测
1天
98.55%
decreased by 2.23%
1周
98.39%
decreased by 2.39%
1个月
97.76%
decreased by 3.02%
更新于2026年9月11日星期五 UTC 20:34
参数估计
1996年12月26日 至 2026年9月4日模型洞察
在持续性为 0.997 时，波动率冲击的半衰期为 248个交易日（约1.0年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
杠杆效应: 负收益对波动率的影响比正收益大80%
σ
APARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.997，冲击半衰期约248天杠杆效应: 负收益对波动率的影响比正收益大80%
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0483 | 2.57** |
| αARCH | 0.0416 | 6.76*** |
| βGARCH | 0.9538 | 197.68*** |
| γ杠杆 | 0.1411 | 2.87*** |
| δ幂 | 2.0604 | 7.76*** |
0.997
持续性248天
半衰期σ
APARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0483 | 2.57** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0416 | 6.76*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9538 | 197.68*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | 0.1411 | 2.87*** |
δ 幂 变换幂次 | 2.0604 | 7.76*** |
持续性:
0.997
半衰期:
248天
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