V-Lab
Everflow Resources Ltd非对称指数ARCH模型（波动性分析模型）
高持续性模型：冲击衰减非常缓慢，理论长期值可能不具实际意义
2026年9月11日 星期五的波动率预测
1天
329.41%
decreased by 7.74%
1周
329.42%
decreased by 7.73%
1个月
329.42%
decreased by 7.73%
更新于2026年9月11日星期五 UTC 17:53
参数估计
2007年7月31日 至 2026年9月4日模型洞察
估计的持续性 1.000 达到或超过1（非平稳）：波动率冲击不衰减，长期方差无定义，因此长期预测应谨慎对待。 波动率幂次 δ = 3.00 大于2，因此大冲击对波动率的影响高于二次方，比标准GARCH更主导反应。
σ
APARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性1.000 ≥ 1，冲击不衰减δ = 3.00 · 超二次幂
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0813 | 0.63 |
| αARCH | 0.0420 | 2.10** |
| βGARCH | 0.9327 | 60.56*** |
| γ杠杆 | -0.0362 | -0.28 |
| δ幂 | 3.0000 | 4.02*** |
1.000
持续性-
半衰期σ
APARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0813 | 0.63 |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0420 | 2.10** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9327 | 60.56*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | -0.0362 | -0.28 |
δ 幂 变换幂次 | 3.0000 | 4.02*** |
持续性:
1.000
半衰期:
-
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