美元为科威特第纳尔零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
高持续性模型：冲击衰减非常缓慢，理论长期值可能不具实际意义
2026年11月13日 星期五的波动率预测
1天
2.99%
decreased by 0.11%
1周
3.23%
increased by 0.13%
1个月
4.03%
increased by 0.93%
更新于2026年11月12日星期四 UTC 19:23
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1990年1月2日 至 2026年11月6日模型洞察
在持续性为 1.000 时，波动率冲击的半衰期为 69314个交易日（约275.1年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性1.000，冲击半衰期约69314天
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.8813 | 0.02 |
| αARCH | 0.1646 | 0.00 |
| βGARCH | 0.8354 | 0.01 |
样条系数
K=10
| γ1 | -0.4724 | -0.04 |
| γ2 | 0.6345 | 0.03 |
| γ3 | -0.2642 | -0.01 |
| γ4 | 0.1387 | 0.01 |
| γ5 | -0.0473 | -0.14 |
| γ6 | -0.0194 | 0.00 |
| γ7 | 0.0844 | 0.00 |
| γ8 | -0.0756 | 0.00 |
| γ9 | 0.0620 | 0.01 |
| γ10 | -0.0782 | -0.02 |
1.000
持续性69314天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.8813 | 0.02 |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1646 | 0.00 |
β GARCH 波动率持续性 | 0.8354 | 0.01 |
样条系数
K=10
| γ1 | -0.4724 | -0.04 |
| γ2 | 0.6345 | 0.03 |
| γ3 | -0.2642 | -0.01 |
| γ4 | 0.1387 | 0.01 |
| γ5 | -0.0473 | -0.14 |
| γ6 | -0.0194 | 0.00 |
| γ7 | 0.0844 | 0.00 |
| γ8 | -0.0756 | 0.00 |
| γ9 | 0.0620 | 0.01 |
| γ10 | -0.0782 | -0.02 |
持续性:
1.000
半衰期:
69314天