V-Lab
罗马尼亚列伊零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月14日 星期一的波动率预测
1天
4.25%
increased by 0.03%
1周
4.29%
increased by 0.07%
1个月
4.44%
increased by 0.22%
更新于2026年9月11日星期五 UTC 20:41
参数估计
2002年1月1日 至 2026年9月11日模型洞察
在持续性为 0.992 时，波动率冲击的半衰期为 92个交易日（约0.4年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.992，冲击半衰期约92天
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.9510 | 7.19*** |
| αARCH | 0.0307 | 6.85*** |
| βGARCH | 0.9618 | 167.04*** |
样条系数
K=3
| γ1 | -0.0191 | -3.73*** |
| γ2 | 0.0287 | 3.71*** |
| γ3 | -0.0108 | -2.65*** |
0.992
持续性92天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.9510 | 7.19*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0307 | 6.85*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9618 | 167.04*** |
样条系数
K=3
| γ1 | -0.0191 | -3.73*** |
| γ2 | 0.0287 | 3.71*** |
| γ3 | -0.0108 | -2.65*** |
持续性:
0.992
半衰期:
92天