V-Lab
EURO STOXX 50欧元价格零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年10月2日 星期五的波动率预测
1天
14.61%
increased by 1.57%
1周
14.84%
increased by 1.80%
1个月
15.59%
increased by 2.55%
更新于2026年10月1日星期四 UTC 18:14
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1990年1月1日 至 2026年9月25日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 21个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.9885 | 5.61*** |
| αARCH | 0.0959 | 9.69*** |
| βGARCH | 0.8717 | 73.90*** |
样条系数
K=8
| γ1 | -0.0010 | -0.03 |
| γ2 | 0.0561 | 1.01 |
| γ3 | -0.1400 | -3.60*** |
| γ4 | 0.1678 | 6.42*** |
| γ5 | -0.1495 | -5.94*** |
| γ6 | 0.0981 | 3.15*** |
| γ7 | -0.0356 | -1.13 |
| γ8 | 0.0042 | 0.20 |
0.968
持续性21天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.9885 | 5.61*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0959 | 9.69*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.8717 | 73.90*** |
样条系数
K=8
| γ1 | -0.0010 | -0.03 |
| γ2 | 0.0561 | 1.01 |
| γ3 | -0.1400 | -3.60*** |
| γ4 | 0.1678 | 6.42*** |
| γ5 | -0.1495 | -5.94*** |
| γ6 | 0.0981 | 3.15*** |
| γ7 | -0.0356 | -1.13 |
| γ8 | 0.0042 | 0.20 |
持续性:
0.968
半衰期:
21天
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