V-Lab
德国费森尤斯SE＆Co KGaA的零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月21日 星期一的波动率预测
1天
22.54%
decreased by 0.44%
1周
22.91%
decreased by 0.07%
1个月
24.10%
increased by 1.12%
更新于2026年9月19日星期六 UTC 20:58
参数估计
1992年8月7日 至 2026年9月18日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 24个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.6722 | 8.04*** |
| αARCH | 0.0583 | 5.37*** |
| βGARCH | 0.9127 | 52.63*** |
样条系数
K=3
| γ1 | -0.0175 | -5.12*** |
| γ2 | 0.0245 | 4.97*** |
| γ3 | -0.0085 | -3.43*** |
0.971
持续性24天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.6722 | 8.04*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0583 | 5.37*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9127 | 52.63*** |
样条系数
K=3
| γ1 | -0.0175 | -5.12*** |
| γ2 | 0.0245 | 4.97*** |
| γ3 | -0.0085 | -3.43*** |
持续性:
0.971
半衰期:
24天
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