摩洛哥迪拉姆零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年11月13日 星期五的波动率预测
1天
6.60%
increased by 0.17%
1周
6.59%
increased by 0.16%
1个月
6.55%
increased by 0.12%
更新于2026年11月12日星期四 UTC 19:21
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1990年1月3日 至 2026年11月6日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 40个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 1.8701 | 3.74*** |
| αARCH | 0.0351 | 6.64*** |
| βGARCH | 0.9478 | 127.71*** |
样条系数
K=9
| γ1 | -0.0200 | -0.56 |
| γ2 | 0.0587 | 1.15 |
| γ3 | -0.0734 | -2.77*** |
| γ4 | 0.0727 | 3.52*** |
| γ5 | -0.0863 | -4.33*** |
| γ6 | 0.0793 | 4.14*** |
| γ7 | -0.0285 | -1.50 |
| γ8 | -0.0002 | -0.01 |
| γ9 | -0.0090 | -0.70 |
0.983
持续性40天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.8701 | 3.74*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0351 | 6.64*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9478 | 127.71*** |
样条系数
K=9
| γ1 | -0.0200 | -0.56 |
| γ2 | 0.0587 | 1.15 |
| γ3 | -0.0734 | -2.77*** |
| γ4 | 0.0727 | 3.52*** |
| γ5 | -0.0863 | -4.33*** |
| γ6 | 0.0793 | 4.14*** |
| γ7 | -0.0285 | -1.50 |
| γ8 | -0.0002 | -0.01 |
| γ9 | -0.0090 | -0.70 |
持续性:
0.983
半衰期:
40天