匈牙利福林GJR-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年10月23日 星期五的波动率预测
1天
8.06%
decreased by 0.08%
1周
8.08%
decreased by 0.06%
1个月
8.17%
increased by 0.03%
更新于2026年10月22日星期四 UTC 20:05
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1993年6月15日 至 2026年10月16日模型洞察
在持续性为 0.995 时，波动率冲击的半衰期为 144个交易日（约0.6年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
σ
GJR-GARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.995，冲击半衰期约144天
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0020 | 3.08*** |
| αARCH | 0.0329 | 5.43*** |
| βGARCH | 0.9645 | 193.17*** |
| γ杠杆 | -0.0044 | -0.49 |
0.995
持续性144天
半衰期σ
GJR-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0020 | 3.08*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0329 | 5.43*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9645 | 193.17*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | -0.0044 | -0.49 |
持续性:
0.995
半衰期:
144天