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哥倫比亞COLCAP指數GAS-GARCH学生T分布模型（波动性分析模型）
2026年9月25日 星期五的波动率预测
1天
16.71%
decreased by 1.98%
1周
16.90%
decreased by 1.79%
1个月
17.55%
decreased by 1.14%
更新于2026年9月25日星期五 UTC 20:56
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
2008年1月16日 至 2026年9月24日模型洞察
波动率冲击以 26个交易日 的半衰期衰减，意味着冲击在约26天后损失一半的影响。 收益服从学生t分布，自由度为 v = 5.78，比正态分布捕捉到更厚的尾部。
𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
冲击衰减: 冲击的半衰期为26天v = 5.78 · 厚尾
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 1.6128 | 1.90* |
| αARCH | 0.1376 | 7.77*** |
| βGARCH | 0.9735 | 70.89*** |
| ν自由度 | 5.7788 | 2.28** |
0.973
持续性26天
半衰期𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.6128 | 1.90* |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1376 | 7.77*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9735 | 70.89*** |
ν 自由度 学生t尾部厚度 | 5.7788 | 2.28** |
持续性:
0.973
半衰期:
26天
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