V-Lab
Schwab Core Bond ETF非对称指数ARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月21日 星期一的波动率预测
1天
4.36%
increased by 0.04%
1周
4.35%
increased by 0.03%
1个月
4.29%
decreased by 0.03%
更新于2026年9月18日星期五 UTC 23:08
参数估计
2025年2月5日 至 2026年9月18日扩展优化
边界参数
模型洞察
波动率冲击以 45个交易日 的半衰期衰减，意味着冲击在约45天后损失一半的影响。 波动率幂次 δ = 3.00 大于2，因此大冲击对波动率的影响高于二次方，比标准GARCH更主导反应。
σ
APARCH 模型
点击查看方程
冲击衰减: 冲击的半衰期为45天δ = 3.00 · 超二次幂
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0002 | 0.54 |
| αARCH | 0.0041 | 0.00 |
| βGARCH | 0.9610 | 39.17*** |
| γ杠杆 | 0.9324 | 0.00 |
| δ幂 | 3.0000 | 2.31** |
0.985
持续性45天
半衰期σ
APARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0002 | 0.54 |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0041 | 0.00 |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9610 | 39.17*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | 0.9324 | 0.00 |
δ 幂 变换幂次 | 3.0000 | 2.31** |
持续性:
0.985
半衰期:
45天
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