V-Lab
Huron Consulting Group Inc非对称指数乘法误差模型（波动性分析模型）
2026年9月14日 星期一的波动率预测
1天
42.30%
decreased by 1.90%
1周
38.43%
decreased by 5.77%
1个月
31.64%
decreased by 12.56%
更新于2026年9月11日星期五 UTC 22:55
参数估计
2004年10月13日 至 2026年9月11日边界参数
模型洞察
波动率冲击以 5个交易日 的半衰期衰减，意味着冲击在约5天后损失一半的影响。 波动率幂次 δ = 0.50 小于2，因此大冲击对波动率的影响低于二次方，是一种比标准GARCH更抗异常值的反应。
μ
APMEM 模型
点击查看方程
冲击衰减: 冲击的半衰期为5天δ = 0.50 · 次二次幂
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.1571 | 4.73*** |
| αARCH | 0.2449 | 12.72*** |
| βGARCH | 0.6750 | 25.37*** |
| γ杠杆 | 0.0425 | 1.12 |
| δ幂 | 0.5000 | 2.63*** |
0.876
持续性5天
半衰期μ
APMEM 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.1571 | 4.73*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.2449 | 12.72*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.6750 | 25.37*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | 0.0425 | 1.12 |
δ 幂 变换幂次 | 0.5000 | 2.63*** |
持续性:
0.876
半衰期:
5天
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