V-Lab
纽约商品交易所铜曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月14日 星期一的波动率预测
1天
30.68%
decreased by 0.67%
1周
30.98%
decreased by 0.37%
1个月
31.94%
increased by 0.59%
更新于2026年9月12日星期六 UTC 04:04
参数估计
2000年8月30日 至 2026年9月11日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 25个交易日 的半衰期衰减。
τ
Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.5802 | 6.09*** |
| αARCH | 0.0504 | 6.24*** |
| βGARCH | 0.9226 | 68.28*** |
样条系数
K=3
| γ1 | -0.0339 | -4.12*** |
| γ2 | 0.0456 | 3.88*** |
| γ3 | -0.0038 | -0.35 |
0.973
持续性25天
半衰期τ
Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.5802 | 6.09*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0504 | 6.24*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9226 | 68.28*** |
样条系数
K=3
| γ1 | -0.0339 | -4.12*** |
| γ2 | 0.0456 | 3.88*** |
| γ3 | -0.0038 | -0.35 |
持续性:
0.973
半衰期:
25天
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