V-Lab
FII Grand Plaza Shopping非对称GARCH模型（波动性分析模型）
高持续性模型：冲击衰减非常缓慢，理论长期值可能不具实际意义
2026年10月1日 星期四的波动率预测
1天
24.31%
decreased by 1.98%
1周
27.35%
increased by 1.06%
1个月
37.13%
increased by 10.84%
更新于2026年10月1日星期四 UTC 22:23
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
2007年3月19日 至 2026年9月25日模型洞察
估计的持续性 1.001 达到或超过1（非平稳）：波动率冲击不衰减，长期方差无定义，因此长期预测应谨慎对待。
σ
AGARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性1.001 ≥ 1，冲击不衰减
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.3100 | 4.12*** |
| αARCH | 0.2785 | 5.85*** |
| βGARCH | 0.7221 | 32.64*** |
| γ杠杆 | -0.0027 | -0.01 |
1.001
持续性-
半衰期σ
AGARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.3100 | 4.12*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.2785 | 5.85*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.7221 | 32.64*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | -0.0027 | -0.01 |
持续性:
1.001
半衰期:
-
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