V-Lab
Loive Co Ltd流动性分析（曲线流动性模型模型）
2026年9月29日 星期二的非流动性预测
1天
7,288.32
increased by 1.43
1周
7,283.70
decreased by 3.19
1个月
7,168.89
decreased by 118.00
更新于2026年9月29日星期二 UTC 19:38
新息冲击曲线
收益如何影响次日的非流动性非流动性预测
非流动性如何随时间演变参数估计
2025年4月24日 至 2026年9月25日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此非流动性向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 60个交易日 的半衰期衰减。
μ
ILLIQ-SMEM 模型
点击查看方程
时变基准: 非流动性向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.8580 | 4.54*** |
| αARCH | 0.0000 | 0.00 |
| βGARCH | 0.9886 | 37.17*** |
样条系数
K=2
| γ1 | 6.6254 | 7.80*** |
| γ2 | -9.8793 | -6.04*** |
0.989
持续性60天
半衰期μ
ILLIQ-SMEM 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.8580 | 4.54*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0000 | 0.00 |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9886 | 37.17*** |
样条系数
K=2
| γ1 | 6.6254 | 7.80*** |
| γ2 | -9.8793 | -6.04*** |
持续性:
0.989
半衰期:
60天
Loive Co Ltd其他分析
国际股票的其他曲线流动性模型分析