V-Lab
Wealthfront Corp非对称指数乘法误差模型（波动性分析模型）
2026年9月14日 星期一的波动率预测
1天
58.49%
decreased by 4.07%
1周
42.16%
decreased by 20.40%
1个月
31.00%
decreased by 31.56%
更新于2026年9月11日星期五 UTC 23:36
参数估计
2025年12月12日 至 2026年9月11日边界参数
模型洞察
该资产表现出温和的杠杆效应：负收益使次日波动率比同等正收益多增加19%。 波动率幂次 δ = 0.50 小于2，因此大冲击对波动率的影响低于二次方，是一种比标准GARCH更抗异常值的反应。
μ
APMEM 模型
点击查看方程
杠杆效应: 负收益对波动率的影响比正收益大19%δ = 0.50 · 次二次幂
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.4704 | 1.30 |
| αARCH | 0.4623 | 4.50*** |
| βGARCH | 0.2545 | 1.89* |
| γ杠杆 | 0.1708 | 2.11** |
| δ幂 | 0.5000 | 0.50 |
0.633
持续性2天
半衰期μ
APMEM 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.4704 | 1.30 |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.4623 | 4.50*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.2545 | 1.89* |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | 0.1708 | 2.11** |
δ 幂 变换幂次 | 0.5000 | 0.50 |
持续性:
0.633
半衰期:
2天
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