V-Lab
CBOE苹果波动率指数MF2-GARCH（波动性分析模型）
2026年9月11日 星期五的波动率预测
1天
83.55%
decreased by 3.13%
1周
86.97%
increased by 0.29%
1个月
91.66%
increased by 4.98%
更新于2026年9月11日星期五 UTC 11:30
参数估计
2011年1月7日 至 2026年9月4日模型洞察
该资产表现出罕见的反向杠杆效应：波动率几乎完全对正收益作出反应，在上涨后的上升幅度远大于下跌后。这与通常的杠杆效应相反，在风险资产中十分罕见。
σ
MF2-GARCH 模型
点击查看方程
反向杠杆: 波动率几乎完全对正收益作出反应
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| m窗口 | 66 | |
| αARCH | 0.2102 | 5.50*** |
| βGARCH | 0.7227 | 13.79*** |
| γ杠杆 | -0.2102 | -5.43*** |
| λ₁τ截距 | 0.6565 | 0.60 |
| λ₂预测调整 | 0.0134 | 0.90 |
| λ₃τ持续性 | 0.9721 | 26.00*** |
0.828
持续性4天
半衰期σ
MF2-GARCH 模型
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| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
m 窗口 滚动窗口长度 | 66 | |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.2102 | 5.50*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.7227 | 13.79*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | -0.2102 | -5.43*** |
λ₁ τ截距 基线长期系数 | 0.6565 | 0.60 |
λ₂ 预测调整 预测表现敏感度 | 0.0134 | 0.90 |
λ₃ τ持续性 长期因子持续性 | 0.9721 | 26.00*** |
持续性:
0.828
半衰期:
4天
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