标准普尔GSCI活牛指数GJR-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年10月23日 星期五的波动率预测
1天
13.14%
decreased by 0.27%
1周
13.18%
decreased by 0.23%
1个月
13.33%
decreased by 0.08%
更新于2026年10月22日星期四 UTC 23:10
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1990年1月2日 至 2026年10月16日模型洞察
该资产表现出强的杠杆效应：负收益使次日波动率比同等正收益多增加300%。
σ
GJR-GARCH 模型
点击查看方程
杠杆效应: 负收益对波动率的影响比正收益大300%
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0103 | 4.67*** |
| αARCH | 0.0171 | 3.28*** |
| βGARCH | 0.9454 | 184.07*** |
| γ杠杆 | 0.0513 | 4.04*** |
0.988
持续性58天
半衰期σ
GJR-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0103 | 4.67*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0171 | 3.28*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9454 | 184.07*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | 0.0513 | 4.04*** |
持续性:
0.988
半衰期:
58天
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