V-Lab
Rithm房地产信托股份有限公司非对称乘法误差模型（波动性分析模型）
高持续性模型：冲击衰减非常缓慢，理论长期值可能不具实际意义
2026年10月2日 星期五的波动率预测
1天
32.73%
increased by 1.67%
1周
32.96%
increased by 1.90%
1个月
33.88%
increased by 2.82%
更新于2026年10月1日星期四 UTC 23:15
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
2015年2月16日 至 2026年9月25日模型洞察
估计的持续性 1.000 达到或超过1（非平稳）：波动率冲击不衰减，长期方差无定义，因此长期预测应谨慎对待。
杠杆效应: 负收益对波动率的影响比正收益大63%
μ
AMEM 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性1.000 ≥ 1，冲击不衰减杠杆效应: 负收益对波动率的影响比正收益大63%
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0305 | 3.65*** |
| αARCH | 0.1452 | 5.69*** |
| βGARCH | 0.8092 | 44.84*** |
| γ杠杆 | 0.0912 | 2.17** |
1.000
持续性-
半衰期μ
AMEM 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0305 | 3.65*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1452 | 5.69*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.8092 | 44.84*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | 0.0912 | 2.17** |
持续性:
1.000
半衰期:
-
房地产的其他非对称乘法误差模型分析