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PIMCO低久期主动型交易型开放非对称指数ARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月21日 星期一的波动率预测
1天
2.68%
increased by 0.09%
1周
2.70%
increased by 0.11%
1个月
2.77%
increased by 0.18%
更新于2026年9月18日星期五 UTC 22:58
参数估计
2014年1月23日 至 2026年9月18日模型洞察
在持续性为 0.998 时，波动率冲击的半衰期为 285个交易日（约1.1年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
σ
APARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.998，冲击半衰期约285天
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0003 | 1.18 |
| αARCH | 0.1331 | 5.68*** |
| βGARCH | 0.8651 | 43.29*** |
| γ杠杆 | 0.0555 | 0.50 |
| δ幂 | 1.9791 | 5.59*** |
0.998
持续性285天
半衰期σ
APARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0003 | 1.18 |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1331 | 5.68*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.8651 | 43.29*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | 0.0555 | 0.50 |
δ 幂 变换幂次 | 1.9791 | 5.59*** |
持续性:
0.998
半衰期:
285天
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