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UMHProperties股份有限公司非对称乘法误差模型（波动性分析模型）
2026年10月2日 星期五的波动率预测
1天
19.26%
increased by 1.09%
1周
19.60%
increased by 1.43%
1个月
20.82%
increased by 2.65%
更新于2026年10月1日星期四 UTC 23:17
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1992年6月12日 至 2026年9月25日模型洞察
在持续性为 0.991 时，波动率冲击的半衰期为 76个交易日（约0.3年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
μ
AMEM 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.991，冲击半衰期约76天
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0396 | 5.77*** |
| αARCH | 0.1038 | 6.75*** |
| βGARCH | 0.8757 | 82.41*** |
| γ杠杆 | 0.0227 | 0.92 |
0.991
持续性76天
半衰期μ
AMEM 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0396 | 5.77*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1038 | 6.75*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.8757 | 82.41*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | 0.0227 | 0.92 |
持续性:
0.991
半衰期:
76天
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