阿根廷比绍MF2-GARCH（波动性分析模型）
2026年10月23日 星期五的波动率预测
1天
7.22%
decreased by 0.53%
1周
7.59%
decreased by 0.16%
1个月
9.39%
increased by 1.64%
更新于2026年10月22日星期四 UTC 20:05
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1992年1月6日 至 2026年10月16日模型洞察
在持续性为 0.995 时，波动率冲击的半衰期为 138个交易日（约0.5年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
σ
MF2-GARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.995，冲击半衰期约138天
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| m窗口 | 126 | |
| αARCH | 0.2026 | 4.45*** |
| βGARCH | 0.8170 | 45.50*** |
| γ杠杆 | -0.0492 | -0.72 |
| λ₁τ截距 | 0.0005 | 0.65 |
| λ₂预测调整 | 0.0752 | 1.32 |
| λ₃τ持续性 | 0.9248 | 16.04*** |
0.995
持续性138天
半衰期σ
MF2-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
m 窗口 滚动窗口长度 | 126 | |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.2026 | 4.45*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.8170 | 45.50*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | -0.0492 | -0.72 |
λ₁ τ截距 基线长期系数 | 0.0005 | 0.65 |
λ₂ 预测调整 预测表现敏感度 | 0.0752 | 1.32 |
λ₃ τ持续性 长期因子持续性 | 0.9248 | 16.04*** |
持续性:
0.995
半衰期:
138天