大猩猩科技集团流动性分析（曲线流动性模型模型）
2026年10月22日 星期四的非流动性预测
1天
5,624.21
increased by 1,455.52
1周
5,067.39
increased by 898.70
1个月
4,475.43
increased by 306.74
更新于2026年10月21日星期三 UTC 21:13
新息冲击曲线
收益如何影响次日的非流动性非流动性预测
非流动性如何随时间演变参数估计
2021年4月9日 至 2026年10月16日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此非流动性向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 49个交易日 的半衰期衰减。
μ
ILLIQ-SMEM 模型
点击查看方程
时变基准: 非流动性向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.2444 | 1.86* |
| αARCH | 0.2640 | 5.44*** |
| βGARCH | 0.7220 | 14.38*** |
样条系数
K=9
| γ1 | -23.7590 | -5.57*** |
| γ2 | 31.1302 | 4.22*** |
| γ3 | -19.5295 | -2.49** |
| γ4 | 25.9611 | 2.83*** |
| γ5 | -19.7619 | -2.65*** |
| γ6 | 1.9735 | 0.30 |
| γ7 | 12.8361 | 1.89* |
| γ8 | -13.4111 | -2.19** |
| γ9 | 7.2467 | 1.21 |
0.986
持续性49天
半衰期μ
ILLIQ-SMEM 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.2444 | 1.86* |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.2640 | 5.44*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.7220 | 14.38*** |
样条系数
K=9
| γ1 | -23.7590 | -5.57*** |
| γ2 | 31.1302 | 4.22*** |
| γ3 | -19.5295 | -2.49** |
| γ4 | 25.9611 | 2.83*** |
| γ5 | -19.7619 | -2.65*** |
| γ6 | 1.9735 | 0.30 |
| γ7 | 12.8361 | 1.89* |
| γ8 | -13.4111 | -2.19** |
| γ9 | 7.2467 | 1.21 |
持续性:
0.986
半衰期:
49天
大猩猩科技集团其他分析
股票的其他曲线流动性模型分析