V-Lab
克罗地亚库纳GAS-GARCH学生T分布模型（波动性分析模型）
2026年9月16日 星期三的波动率预测
1天
4.99%
increased by 0.08%
1周
5.01%
increased by 0.10%
1个月
5.09%
increased by 0.18%
更新于2026年9月15日星期二 UTC 19:10
参数估计
1996年1月9日 至 2026年9月11日模型洞察
在持续性为 0.999 时，波动率冲击的半衰期为 472个交易日（约1.9年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。 收益服从学生t分布，自由度为 v = 2.79，比正态分布捕捉到更厚的尾部。
𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.999，冲击半衰期约472天v = 2.79 · 厚尾
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.3841 | 2.39** |
| αARCH | 0.0197 | 19.06*** |
| βGARCH | 0.9985 | 1,835.54*** |
| ν自由度 | 2.7862 | 43.03*** |
0.999
持续性472天
半衰期𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.3841 | 2.39** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0197 | 19.06*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9985 | 1,835.54*** |
ν 自由度 学生t尾部厚度 | 2.7862 | 43.03*** |
持续性:
0.999
半衰期:
472天