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加拿大H＆R房地产投资信托基金指数GARCH模型（波动性分析模型）
2026年10月2日 星期五的波动率预测
1天
23.29%
increased by 0.59%
1周
23.40%
increased by 0.70%
1个月
23.87%
increased by 1.17%
更新于2026年10月2日星期五 UTC 09:04
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1997年12月26日 至 2026年9月25日模型洞察
在持续性为 0.992 时，波动率冲击的半衰期为 84个交易日（约0.3年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
杠杆效应: 负收益对波动率的影响比正收益大195%
σ
EGARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.992，冲击半衰期约84天杠杆效应: 负收益对波动率的影响比正收益大195%
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0114 | 0.80 |
| αARCH | 0.1118 | 3.91*** |
| βGARCH | 0.9918 | 159.52*** |
| γ杠杆 | -0.0552 | -2.43** |
0.992
持续性84天
半衰期σ
EGARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0114 | 0.80 |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1118 | 3.91*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9918 | 159.52*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | -0.0552 | -2.43** |
持续性:
0.992
半衰期:
84天
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