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十年固定期限美国国库票据收益率GAS-GARCH学生T分布模型（波动性分析模型）
2026年9月24日 星期四的波动率预测
1天
17.87%
increased by 2.12%
1周
17.90%
increased by 2.15%
1个月
18.02%
increased by 2.27%
更新于2026年9月24日星期四 UTC 03:00
参数估计
1990年1月1日 至 2026年9月18日模型洞察
在持续性为 0.997 时，波动率冲击的半衰期为 254个交易日（约1.0年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。 收益服从学生t分布，自由度为 v = 8.97，比正态分布捕捉到更厚的尾部。
𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.997，冲击半衰期约254天v = 8.97 · 厚尾
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 2.0524 | 2.06** |
| αARCH | 0.0461 | 13.37*** |
| βGARCH | 0.9973 | 644.23*** |
| ν自由度 | 8.9684 | 2.01** |
0.997
持续性254天
半衰期𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 2.0524 | 2.06** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0461 | 13.37*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9973 | 644.23*** |
ν 自由度 学生t尾部厚度 | 8.9684 | 2.01** |
持续性:
0.997
半衰期:
254天
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