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二十年固定期限美国国库债券收益率GAS-GARCH学生T分布模型（波动性分析模型）
2026年9月24日 星期四的波动率预测
1天
14.83%
increased by 1.42%
1周
14.88%
increased by 1.47%
1个月
15.04%
increased by 1.63%
更新于2026年9月24日星期四 UTC 03:00
参数估计
1993年10月1日 至 2026年9月18日模型洞察
在持续性为 0.997 时，波动率冲击的半衰期为 235个交易日（约0.9年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。 收益服从学生t分布，自由度为 v = 10.71，比正态分布捕捉到更厚的尾部。
𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.997，冲击半衰期约235天v = 10.71 · 厚尾
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 1.7115 | 2.09** |
| αARCH | 0.0409 | 11.13*** |
| βGARCH | 0.9970 | 588.58*** |
| ν自由度 | 10.7095 | 1.22 |
0.997
持续性235天
半衰期𝑓
GAS-GARCH-T 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.7115 | 2.09** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0409 | 11.13*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9970 | 588.58*** |
ν 自由度 学生t尾部厚度 | 10.7095 | 1.22 |
持续性:
0.997
半衰期:
235天
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