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iShares安硕欧元高收益公司债美元对冲ETF非对称指数乘法误差模型（波动性分析模型）
2026年9月14日 星期一的波动率预测
1天
5.11%
decreased by 0.07%
1周
5.47%
increased by 0.29%
1个月
6.55%
increased by 1.37%
更新于2026年9月12日星期六 UTC 02:15
参数估计
2012年4月3日 至 2026年9月11日模型洞察
该资产表现出强的杠杆效应：负收益使次日波动率比同等正收益多增加111%。 波动率幂次 δ = 1.58 小于2，因此大冲击对波动率的影响低于二次方，是一种比标准GARCH更抗异常值的反应。
μ
APMEM 模型
点击查看方程
杠杆效应: 负收益对波动率的影响比正收益大111%δ = 1.58 · 次二次幂
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0153 | 2.83*** |
| αARCH | 0.1046 | 5.81*** |
| βGARCH | 0.8728 | 39.65*** |
| γ杠杆 | 0.2322 | 3.93*** |
| δ幂 | 1.5757 | 4.39*** |
0.967
持续性20天
半衰期μ
APMEM 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0153 | 2.83*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1046 | 5.81*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.8728 | 39.65*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | 0.2322 | 3.93*** |
δ 幂 变换幂次 | 1.5757 | 4.39*** |
持续性:
0.967
半衰期:
20天
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