V-Lab
菲律宾证交所指数PSEI曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月18日 星期五的波动率预测
1天
17.22%
decreased by 0.39%
1周
17.80%
increased by 0.19%
1个月
19.29%
increased by 1.68%
更新于2026年9月18日星期五 UTC 21:56
参数估计
1990年1月1日 至 2026年9月17日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 11个交易日 的半衰期衰减。
τ
Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 1.4443 | 8.12*** |
| αARCH | 0.1261 | 8.85*** |
| βGARCH | 0.8141 | 51.95*** |
样条系数
K=9
| γ1 | -0.0393 | -1.24 |
| γ2 | 0.1344 | 2.12** |
| γ3 | -0.2055 | -2.86*** |
| γ4 | 0.2019 | 3.38*** |
| γ5 | -0.1630 | -4.21*** |
| γ6 | 0.1077 | 3.02*** |
| γ7 | -0.0209 | -0.49 |
| γ8 | -0.0449 | -0.93 |
| γ9 | 0.0619 | 1.03 |
0.940
持续性11天
半衰期τ
Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.4443 | 8.12*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1261 | 8.85*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.8141 | 51.95*** |
样条系数
K=9
| γ1 | -0.0393 | -1.24 |
| γ2 | 0.1344 | 2.12** |
| γ3 | -0.2055 | -2.86*** |
| γ4 | 0.2019 | 3.38*** |
| γ5 | -0.1630 | -4.21*** |
| γ6 | 0.1077 | 3.02*** |
| γ7 | -0.0209 | -0.49 |
| γ8 | -0.0449 | -0.93 |
| γ9 | 0.0619 | 1.03 |
持续性:
0.940
半衰期:
11天
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