彭博美国国债通胀挂钩票据总回曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年10月16日 星期五的波动率预测
1天
3.87%
increased by 0.32%
1周
3.83%
increased by 0.28%
1个月
3.71%
increased by 0.16%
更新于2026年10月16日星期五 UTC 23:50
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1998年4月14日 至 2026年10月8日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 22个交易日 的半衰期衰减。
τ
Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.6237 | 3.64*** |
| αARCH | 0.0670 | 7.18*** |
| βGARCH | 0.9016 | 72.72*** |
样条系数
K=9
| γ1 | 0.3190 | 3.52*** |
| γ2 | -0.5486 | -4.46*** |
| γ3 | 0.3596 | 5.45*** |
| γ4 | -0.2558 | -4.12*** |
| γ5 | 0.2193 | 3.20*** |
| γ6 | -0.1864 | -2.69*** |
| γ7 | 0.2300 | 3.26*** |
| γ8 | -0.2398 | -3.27*** |
| γ9 | 0.0498 | 0.50 |
0.969
持续性22天
半衰期τ
Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.6237 | 3.64*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0670 | 7.18*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9016 | 72.72*** |
样条系数
K=9
| γ1 | 0.3190 | 3.52*** |
| γ2 | -0.5486 | -4.46*** |
| γ3 | 0.3596 | 5.45*** |
| γ4 | -0.2558 | -4.12*** |
| γ5 | 0.2193 | 3.20*** |
| γ6 | -0.1864 | -2.69*** |
| γ7 | 0.2300 | 3.26*** |
| γ8 | -0.2398 | -3.27*** |
| γ9 | 0.0498 | 0.50 |
持续性:
0.969
半衰期:
22天
Bond Indices的其他曲线-GARCH模型分析