彭博美国国债通胀挂钩票据总回零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年10月16日 星期五的波动率预测
1天
4.21%
increased by 0.28%
1周
4.21%
increased by 0.28%
1个月
4.22%
increased by 0.29%
更新于2026年10月16日星期五 UTC 23:50
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1998年4月14日 至 2026年10月8日模型洞察
该模型拟合了一个时变基准（样条），因此波动率向缓慢变化的长期水平均值回归，而非恒定值。 短期偏离以 23个交易日 的半衰期衰减。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
时变基准: 波动率向缓慢变化的样条趋势回归
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.6295 | 3.55*** |
| αARCH | 0.0661 | 7.30*** |
| βGARCH | 0.9046 | 75.98*** |
样条系数
K=9
| γ1 | 0.3133 | 3.40*** |
| γ2 | -0.5380 | -4.29*** |
| γ3 | 0.3493 | 5.16*** |
| γ4 | -0.2453 | -3.84*** |
| γ5 | 0.2126 | 3.01*** |
| γ6 | -0.1879 | -2.63*** |
| γ7 | 0.2444 | 3.39*** |
| γ8 | -0.2844 | -4.18*** |
| γ9 | 0.1880 | 4.17*** |
0.971
持续性23天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.6295 | 3.55*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0661 | 7.30*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9046 | 75.98*** |
样条系数
K=9
| γ1 | 0.3133 | 3.40*** |
| γ2 | -0.5380 | -4.29*** |
| γ3 | 0.3493 | 5.16*** |
| γ4 | -0.2453 | -3.84*** |
| γ5 | 0.2126 | 3.01*** |
| γ6 | -0.1879 | -2.63*** |
| γ7 | 0.2444 | 3.39*** |
| γ8 | -0.2844 | -4.18*** |
| γ9 | 0.1880 | 4.17*** |
持续性:
0.971
半衰期:
23天
Bond Indices的其他零斜率曲线-GARCH模型分析