彭博美国住房抵押贷款支持证券零斜率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年10月16日 星期五的波动率预测
1天
6.09%
increased by 0.28%
1周
6.08%
increased by 0.27%
1个月
6.05%
increased by 0.24%
更新于2026年10月16日星期五 UTC 23:50
新息冲击曲线
收益如何影响次日的波动率波动率预测
波动率如何随时间演变参数估计
1990年1月1日 至 2026年10月8日模型洞察
在持续性为 0.998 时，波动率冲击的半衰期为 304个交易日（约1.2年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.998，冲击半衰期约304天
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 1.8488 | 5.14*** |
| αARCH | 0.0766 | 10.96*** |
| βGARCH | 0.9211 | 130.25*** |
样条系数
K=1
| γ1 | 0.0007 | 2.27** |
0.998
持续性304天
半衰期τ
Zero Slope Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.8488 | 5.14*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0766 | 10.96*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9211 | 130.25*** |
样条系数
K=1
| γ1 | 0.0007 | 2.27** |
持续性:
0.998
半衰期:
304天
Bond Indices的其他零斜率曲线-GARCH模型分析