V-Lab
七年固定期限美国国库票据收益率曲线-GARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月24日 星期四的波动率预测
1天
20.53%
increased by 2.98%
1周
20.63%
increased by 3.08%
1个月
21.03%
increased by 3.48%
更新于2026年9月24日星期四 UTC 03:00
参数估计
1990年1月1日 至 2026年9月18日模型洞察
在持续性为 0.999 时，波动率冲击的半衰期为 1322个交易日（约5.2年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。
τ
Spline-GARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.999，冲击半衰期约1322天
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 1.0770 | 4.27*** |
| αARCH | 0.0482 | 10.54*** |
| βGARCH | 0.9513 | 205.37*** |
样条系数
K=1
| γ1 | -0.0013 | -1.03 |
0.999
持续性1322天
半衰期τ
Spline-GARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 1.0770 | 4.27*** |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0482 | 10.54*** |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9513 | 205.37*** |
样条系数
K=1
| γ1 | -0.0013 | -1.03 |
持续性:
0.999
半衰期:
1322天