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Digital Currency X技术股份有限公司非对称指数ARCH模型（波动性分析模型）
2026年9月14日 星期一的波动率预测
1天
152.01%
decreased by 6.03%
1周
154.08%
decreased by 3.96%
1个月
161.81%
increased by 3.77%
更新于2026年9月11日星期五 UTC 22:43
参数估计
2021年12月7日 至 2026年9月11日模型洞察
在持续性为 0.992 时，波动率冲击的半衰期为 86个交易日（约0.3年），接近单位根，因此长期预测对该估计非常敏感。 波动率幂次 δ = 1.58 小于2，因此大冲击对波动率的影响低于二次方，是一种比标准GARCH更抗异常值的反应。
σ
APARCH 模型
点击查看方程
高持续性: 持续性0.992，冲击半衰期约86天δ = 1.58 · 次二次幂
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.6706 | 1.30 |
| αARCH | 0.0736 | 1.85* |
| βGARCH | 0.9147 | 39.25*** |
| γ杠杆 | 0.6469 | 1.73* |
| δ幂 | 1.5793 | 4.15*** |
0.992
持续性86天
半衰期σ
APARCH 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.6706 | 1.30 |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.0736 | 1.85* |
β GARCH 波动率持续性 | 0.9147 | 39.25*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | 0.6469 | 1.73* |
δ 幂 变换幂次 | 1.5793 | 4.15*** |
持续性:
0.992
半衰期:
86天
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