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Simplify US Equity PLUS Managed Futures Strategy ETF非对称指数乘法误差模型（波动性分析模型）
2026年9月14日 星期一的波动率预测
1天
25.66%
decreased by 0.11%
1周
24.85%
decreased by 0.92%
1个月
22.42%
decreased by 3.35%
更新于2026年9月12日星期六 UTC 02:29
参数估计
2025年12月9日 至 2026年9月11日边界参数
模型洞察
该资产表现出罕见的反向杠杆效应：正收益对次日波动率的提升比负收益多68%。波动率在上涨后比下跌后上升更多，与通常的杠杆效应相反，在风险资产中少见。 波动率幂次 δ = 0.50 小于2，因此大冲击对波动率的影响低于二次方，是一种比标准GARCH更抗异常值的反应。
μ
APMEM 模型
点击查看方程
反向杠杆: 正收益使波动率比负收益多增加68%δ = 0.50 · 次二次幂
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
| ω常数项 | 0.0341 | 1.58 |
| αARCH | 0.1194 | 1.59 |
| βGARCH | 0.8697 | 14.58*** |
| γ杠杆 | -0.4747 | -2.15** |
| δ幂 | 0.5000 | 0.54 |
0.965
持续性19天
半衰期μ
APMEM 模型
点击查看方程
| 参数 | 值 | t统计量 |
|---|---|---|
ω 常数项 无条件方差权重 | 0.0341 | 1.58 |
α ARCH 对平方冲击的反应 | 0.1194 | 1.59 |
β GARCH 波动率持续性 | 0.8697 | 14.58*** |
γ 杠杆 对负向冲击的额外反应 | -0.4747 | -2.15** |
δ 幂 变换幂次 | 0.5000 | 0.54 |
持续性:
0.965
半衰期:
19天
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